Investicinio portfelio formavimas ir valdymas Baltijos vertybinių popierių rinkoje realiu laiku
Varkulevičius, Gedas |
Baigiamajame magistro darbe nagrinėjama investicijų portfelio formavimo ir valdymo Baltijos vertybinių popierių rinkose realiuoju laiku problema.Darbą sudaro įvadas; trys pagrindinės nagrinėjamos dalys (teoriniai vertybinių popierių portfelio formavimo ir valdymo aspektai, Baltijos šalių makroekonominė ir sektorių fundamentalioji ir techninė analizė ir vertybinių popierių portfelių formavimas bei valdymas Baltijos akcijų biržose); išvados ir rekomendacijos, literatūros sąrašas bei priedai. Pirmoje darbo dalyje aprašoma vertybinių popierių rinka su jos dalyviais bei investavimo galimybėmis. Taip pat aptariamos pagrindinės vertybinių popierių portfelio formavimo ir valdymo prielaidos, apžvelgiami aktyvaus ir pasyvaus investicijų portfelio valdymo privalumai ir trūkumai, investuotojų tikslai ir tipai. Antroje darbo dalyje fundamentalios ir techninės analizės pagrindu atliekama šalių makroekonominė analizė, akcijų rinkos apžvalga bei atskirų ekonomikos sektorių ir įmonių finansinė veiklos analizė. Atrenkamos patraukliausios bendrovės, iš kurių akcijų bus formuojami vertybinių popierių portfeliai. Trečioje darbo dalyje sudaromas investicijų portfelis, atliekami praktiniai skaičiavimai. Portfelis stebimas ir valdomas remiantis technine analize, palyginamos keturios šio portfelio prekybos sesijos. Gauti rezultatai yra aptariami ir pateikiamos išvados bei pasiūlymai.Darbo apimtis- apie 60 puslapių,Lentelių - 15Paveikslų - 14Literatūros šaltinių - 55Atskirai pridedami darbo priedai.
In this masters work we examine portfolio formation and management real-time problem in the Baltic securities markets.The work consists of an introduction, three parts, the core (theoretical portfolio formation and management, and the Baltic macro-economic and sectoral Fundamental and technical analysis and portfolio management and management of the Baltic stock exchanges), findings and recommendations, references and appendices. The first part describes the stock market to its participants as well as investment opportunities. It also discusses the main portfolio formation and management assumptions, provides an overview of the active and passive portfolio management strengths and weaknesses, goals and types of investors. The second part of the work includes the fundamental and technical analysis carried out based on the country's macroeconomic analysis of the stock market review, as well as individual sectors of the economy and corporate financial performance analysis. Selected the most attractive companies, of which shares will be formed portfolios. In the third part of the paper investment portfolio is formed, also some practical calculations are shown. The portfolio is monitored and managed on the basis of technical analysis. The results are discussed, conclusions and recommendations are given.Work includes about 60 pagesTables -15Picture -14Literature sources -55Appendixes.